Hisse Senetlerine Yatırım Yapma Başlangıç Kılavuzu |
Ikea HEMNES Day bed assembly instructions
İçindekiler:
Ticaret, birçok farklı anlama gelebilir. Bazı tüccarlar her gün satın alıp satarlar. Bazıları sadece birkaç yılda ticaret yapıyor. Büyük bankalarda ve hedge fonlarında bilgisayarlı yüksek frekanslı ticaret masaları her nanosaniye ticaret yapıyor.
Eğer biraz korkutulan ama yine de oyuna girmek isteyen yeni başlayan biriyseniz, nereden başlayacağınızı anlamak zor. Ve eğer temellere dönme zamanı olabileceğini düşünen tecrübeli bir tüccarsanız, zamana göre test edilmiş varlık oluşturma konseptleri hakkında bilgi tazeleme kursuna girmek güzel bir şey. İşte bu yüzden 11 en iyi tavsiyemi kağıda dökmenin iyi bir fikir olacağını düşündüm.
Orada yatırım fikirleri konusunda hiçbir sıkıntı yok. Bir saatliğine CNBC'yi izleyin ve en az bir düzine ile bombardımana alın. Finansal medya, çok sayıda hisse senedi adayına sahip olmanızı sağlar ve her yatırım fikrini mümkün olduğunca cazip kılmak için onların görevidir. Ama karşılaştığınız her "büyük" hisse senedini satın alsaydınız, ticaret komisyonları kısa sürede portföyünüzü tüketirdi ve kendinizi fakir evde bulursunuz.
Bu yüzden en iyi fikirleri seçmek ve daha sonra iş yapmak için işiniz var. En uygun maliyetli yöntem. Ve hiçbirimiz yatırım yapmak için sınırsız bir fonumuz olmadığı için, bir yatırımdan ne zaman çıkacağınızı bilmek de sizin işinizdir.
Bu liste, doğru hamleleri yaptığınızdan emin olmak için nasıl bir plan oluşturabilir? zenginliğini inşa et. Listeyi içselleştirin - zaten var olan diğer tüccarların çoğu. İyi tüccarlar, satın aldıkları ve sattıkları aldatılmamış enayiler değil, taklit etmek istiyorsun.
Dave'in Kuralları # 1-3
1. Bir oyun planına gelin.
Bir yatırımda ne arıyorsunuz? Sabit bir temettü ödeyen mavi çip, artan bir hisse senedi fiyatından (bir büyüme yatırımcısı için kötü) daha fazla gelir (bir gelir yatırımcısı için büyük) sunabilir. Belki de keskin bir şekilde yükselme potansiyeline sahip olan hisse senetleri için mideniz var, ama eğer fikir ortaya çıkmazsa bu sıfıra gidebilir. Statörde kalmaktan memnun musunuz, yoksa dünyanın başka bir kısmına maruz kalmayı tercih eder misiniz?
Muhtemelen bu tür yatırımlara en azından biraz maruz kalmalısınız, ancak bir oyun planı oluşturmak hayati önem taşır. Oluşturduğunuz yol haritasının zamana dayanması gerekir, bu yüzden gerçekten biraz zaman geçirin ve risk toleransınız, finansal ihtiyaçlarınız ve uzun vadeli hedefleriniz hakkında kendinize dürüst olun.
Planınızı oluşturduktan sonra, ' Bir daha asla görülmeyecek dosya dolabına koy. Ticaret yaparken, portföyünüzün başlangıçta hedeflediğiniz yatırımların bir karışımı olup olmadığını kendinize sorun.
2. Araştırma için bir kenara koyun.
Herhangi bir ayda, risk ile ödül arasındaki doğru dengeyi bozan bir avuç bulmayı umarak, 20-30 farklı hisse senedi ararım. Birçok şirkete bakmak için zamanınız veya eğiliminiz olmayabilir, ancak ticaret yapmak isterseniz, her hafta hisse senedi fikirlerine bakmak için bir kenara ayırmanız gerekir. Stokları araştırmaktan hoşlanmıyorsanız, yatırım fonuna yatırım yapmaktan daha iyi olursunuz.
Araştırmanın tadını çıkarsan bile, süreci eğlenceli tutmanın yollarını bulmalısın. Şirketleri karşılaştırmak için e-tablolara numara eklemek istiyorum. Bu benim "eğlence" fikrim. Günlük gazeteleri okuyarak ve uluslararası etkinliklere katılarak araştırma yapmayı tercih edebilirsiniz. Diğerleri, hangi perakendecinin yeni giyim hattının en çok vızıltı yarattığını görmek için alışveriş merkezlerine gitmeyi sever. Peter Lynch, eşi L'Eggs marka külotlu çoraplarını sevdiği için ünlü Hanes hissesini keşfetti. İlham her yerden gelebilir.
Yeni bir hisse senedi fikrini keşfettiğinizde, bir haber programında ya da belirlenen araştırma sürenizde, sadece olumluları duymanız için iyi bir şans olduğunu unutmayın. Kısa bir süre içinde bir ton bilgi edinmenin en kolay yollarından biri, geri dönüp şirketin son konferans görüşmesinin kaydını dinlemektir. Konferans görüşmeleri, yatırımcılar için önemli olan tüm konuları ele alır - iyi ve kötü. Ayrıca, her aramanın sonunda Q & A oturumunda yer alan Wall Street analistlerinin uzmanlık bilgisine bel bağlayabilirsiniz. Mali tabloların eksiği boyunca beklemek ve herhangi bir kırmızı bayrak hakkında yönetim sormak için ödenir. Bir çok (ücretsiz) bilgiyi kendi konuşmalarıyla toplayabilirsiniz.
İdeal olarak, yönetimin kurdukları hedefleri karşılayıp karşılamadığına dair bir fikir edinmek için kronolojik sırayla çeşitli konferans görüşmelerini dinlemenin ya da sonuçların beklentilerin altında olmasının nedenleri için mazeretler bulmak için zamanı bulun. Ve yönetime asla şüphe götürmez.
3. Seçimlerinizin yaşıtlarıyla nasıl karşılaştırıldığını görün
En çekici hisse senedini seçtikten sonra, akranlarına karşı nasıl yığınlandıklarını kontrol edin. En iyi stoklar genellikle en yüksek satış büyümesine, en güçlü brüt marjlara, en yüksek özkaynak getirisine (ROE) ve en temiz bilançolara sahiptir. Hisse senedi fiyatı endüstri liderlerinden çok daha ucuz olmadığı sürece, bir endüstrideki ikinci en iyi veya üçüncü en iyi şirkete sahip olmanın nadiren bir nedeni vardır. Liderler, bu mali ölçütlerle ölçüldüğü gibi, genellikle yıldan yıla en yüksek yatırım getirisini elde ederler.
Hesap makinenizi çıkarırken, yıldan yıla şirketin performansını karşılaştırmak için biraz zaman ayırın. Bu aynı metrikler. Son üç ya da beş yıla bakınız - ekonomi bir funk içinde olmadıkça, mali metrikler yıldan yıla artmaktadır. Yıllık sonuçların harita üzerinde olması durumunda, bu yatırımcılar tarafından hiç görülmeyen bir iştir.
Dave'in Kuralları # 4-6
4. Beş kırmızı bayrak için kontrol edin.
Kısa listemde bulunan bir şirketi otomatik olarak diskalifiye eden beş no-no'm var: 1) yakın vadede borçların artması (kısa vadeli uzun vadeli borç "bilançoda"; 2) stoklar satışlardan daha hızlı yükseliyor; 3) iyi bir açıklama yapılmaksızın baş mali yetkilide (CFO) bir değişiklik yapılması; 4) negatif serbest nakit akışı geçmişi; ve 5) ağır içeriden satış.
5. Ekonomik döngüde nerede olduğunuzu bilin.
Bazı sektörler ekonomik döngüde olduğumuz yere bağlı olarak kendi lehine düşüyor ve yatırımcılar bu fenomeni "sektör rotasyonunu" uygulayarak kullanabilirler
Ekonomi olarak yavaşlar, yatırımcılar savunmacı dönerler ve Procter & Gamble (NYSE: PG) ve Coca-Cola (NYSE: KO) gibi tüketici temelli stoklarına geri çekilirler. Bu şirketler genellikle yavaşlayan bir ekonomiden daha fazla zarar görmezler ve atasözü fırtınada güvenli limanlar olarak görülürler. Bir ekonominin bir kez aşağıya düştüğü ve dönmeye başlayacağı düşünülürse, yatırımcılar küçük miktarlar ve çok düşük seviyelere kadar satılan küçük spekülatif oyunların hisselerini satın almaya gitmezler.
Ekonomik veri noktaları daha iyi görünmeye başladığında ve yatırımcılar döngünün gerçekten döndüğüne ikna olduklarında, konut ve otomobil stoklarına dönerler. (Konut stokları bu pazarda, geçmiş ekonomik döngülerdeki bu aşamada gelişmeye eğilimli olsa da henüz herhangi bir ilgi görmemiştir.) Daha sonra, yatırımcılar " Caterpillar (NYSE: CAT)
Pazarın doğal ritimlerinin bilinmesi, aradığınız firmaların zaman içinde herhangi bir noktada bulunmasına yardımcı olabilir. Daha fazla bilgi edinin Sektörün Rotasyonu: Şimdi Satın Alınacak En İyi Stokları Bulun.
6. Doğru tahsis yüzdelerini belirleyin.
Tüm araştırmalarınızı kontrol ettiğinizde, satın almanız gereken belirli bir hisse senedinin ne kadar olduğunu anlamanız gerekir. Genel bir kural olarak, bir hisse senedi ne kadar az riskli olursa, portföyünüzün oranı o kadar yüksek olmalıdır. Ancak risk görelidir. Bazı yatırımcılar sadece küçük cips stoklarına yatırım yaparlar, bu da mavi cipslerden daha riskli olarak kabul edilir. Bu mantıkla, portföyünüzdeki en istikrarlı küçük kapak en büyük holding olmalıdır.
Portföy yöneticileri, ihtiyacınız olan tüm çeşitlemeleri sadece 10 hisse senedi ile alabileceğinizi gösterir. Şu anda 30 hisse senedine sahipseniz ve her biri portföyünüzün% 3'ünü oluşturuyorsa, fazla bilmediğiniz hisse senetleri satmayı düşünün ve bu gelirleri en iyi bildiğiniz ilk 10 hisse senedine geri yatırın. Genel bir kural olarak, tek bir hisse senedi portföyünüzün% 15 ila% 20'sinden fazlasını oluşturmamalıdır.
Dave Kuralları # 7-9
7. Sabırlı ol
Bu yatırımın en zor kısmı. Birçok yatırımcı, hemen hemen her zaman bir hata hakkında bilgi sahibi olmadan önce bir hisse senedi içine atlar. Birçok yatırım uzmanı parayı el altında tutmaktan korktuğundan, çünkü "sizin için hiçbir şey yapmıyor", tüccarlar çoğu zaman çok fazla boğa hissettiğinizde bile, her zaman biraz kuru kalmalısın.
Tecrübeli yatırımcılar size Büyük bir yatırım fikrinin beklenmesi ve beklenmesiyle gelen, sadece fırsatın ortaya çıkması durumunda satın almak için paranın olmaması gibi bir hayal kırıklığı. Bazen büyük şirketler çeyreklik bir iş için keskin bir şekilde cezalandırılırlar - bu, atlatmak için harika bir zaman olabilir. Biraz "yağmurlu bir gün" parayı elinizde tutarak, büyük bir şirkete bir yangın satış fiyatından kaçmadığınızdan emin olabilirsiniz!
(Nakit bulundurmaktan bile daha önemli olan, borç olması gerektiğidir. Yüksek faizli borç taşıyorsanız muhtemelen hisse senedi satın almamalısınız, çünkü bu faiz oranlarının üstesinden gelmek için daha yüksek yatırım getirileri şeklinde üstesinden gelmeniz gerekir.
8. Bir limit mi yoksa market siparişi mi kullanacağınızı bilin.
IBM'in (NYSE: IBM) 1.000 hissesini satın almak isterseniz, hisse senedi fiyatını taşıyacağınız konusunda endişelenmenize gerek yoktur (siz yapmayacaksınız). genellikle bir piyasa emri kullanarak uzaklaşırlar.
Fakat daha küçük stoklar zor olabilir. Mikro kapak stoğu için benzer bir sipariş, hisse senedinin siparişinizi tamamladığı tespit edilen fiyatı yükseltebilir. Belirtilen fiyattan sadece 100 hisseyi doldurabilirsiniz. Bir sonraki 900 hisseleri sürekli artan fiyatlarla doldurulabilir. (Ve satış emri için tersi doğrudur). Büyük bir sipariş verirseniz, hisselerin beklediğinizden% 3 ila% 5 daha yüksek fiyatlardan satın alındığını görebilirsiniz.
Ve bunu yapmayı umduğun karlara doğru yiyor. Bu nedenle, komisyoncuyla ödeme yapmak istediğiniz maksimum fiyatı belirterek bir limit siparişi vermeniz en iyisidir. Bu siparişin bugün doldurulup doldurulmayacağına veya hasta olmaya hazır olup olmadığına karar verdiğinizden emin olun. Durum buysa, "iyi iptal" en iyi bahistir.
Tüm siparişi doldurmak için aracıyı birkaç gün alabilir, ancak en azından kötü bir fiyattan korunursunuz. Alternatif olarak, izlediğiniz stoğun çok fazla işlem hacmi gördüğünde günü bekleyebilirsiniz. Hacim ne kadar yüksek olursa, teklif ile satış fiyatı arasındaki fark daha da artar ve siparişin istediğiniz fiyatla doldurulması o kadar muhtemeldir.
9. Bir şeylerin üstünde kalın
Stokta olduğunuzda, yeni fikirleri araştırmak için harcadığınız parayı araştırmak için çok fazla zaman harcamalısınız. Zaten sahip olduğunuz herhangi bir hisse senedinde kayıplardan kaçınmak, gelecekteki bir hisse senedi için para kazanmak kadar önemlidir.
İlk adım olarak, son 60 gün içinde bir haberi etkileyen tüm haberleri Yahoo! Finans. StreetAuthority.com gibi diğer web siteleri, son zamanlarda bir şirket hakkında yazılan her şeyi bulabileceğiniz kullanışlı bir arama motoruna sahiptir.
Stokunuz hakkında olabildiğince fazla bilgi okurken bile, bağırsaklarınıza güvenmeyi unutmayın. Kötü görünen bilgilerle karşılaşabilirsiniz, ancak hisse senedi beklendiği gibi düşmez. Bunun nedeni, yatırımcıların genellikle küçük kötü haberlere tepki vermekte yavaş olmaları ve gerçekten kötü haberleri duyduktan sonra bir hisse senedi bırakmalarıdır. Birçok durumda, karşılaştığınız ufak çaplı olumsuz haberler, gelebilecek daha kötü haberlerin habercisidir.
Wall Street analistlerinin haberlere tepki vermede çok yavaş olabileceğini ve bu nedenle Bir şeyin değiştiğine dair zamanında bir bilgi verin. Örneğin, rakip bir rakibi, hisse senedinin sahibi olduğu bir şirketten uzaklaştırarak, kazançları aşağı yönde revizyonlar görecek şekilde artırdı. Şirketinizi takip eden analist, şirketin gelirlerdeki düşüşü raporlayana kadar tahminlerini revize edemeyebilir. Bir şirketin geçmişini daha iyi anlamama yardımcı olmak için Wall Street araştırmalarını kullanıyorum, ancak bir hisse satın alım mı (yoksa satıyor) olup olmadığı konusunda kendi kararlarımı almayı tercih ediyorum.
Dave'in Kuralları # 10 ve # 11
10. Stoka sahip olmak için nedenlerinizi kontrol edip tekrar kontrol edin.
Yatırımcıların tipik olarak hisse senedi sahibi olmalarının açık nedenleri vardır. Belki brüt kar marjları yükseliyor. Ya da şirketin yeni ürün serisinin bu yıl güçlü talep görmesi bekleniyor. Bu yatırım tezi, hisse senedini satın almanızın sebebi ve buna sahip olmanın tek sebebi.
Ancak pek çok yatırımcı, ilk yatırım tezi biterse, hisse senedine sahip olmanın ek nedenleri olduğuna inanıyor. Yükselen brüt kar marjları için satın aldığınız şirket, bunun yerine pazar payının artmasına odaklandığını söylüyorsa, bunun bir nedeni vardır. Bir şirketin ümit vaat eden yeni ürünü terk ediliyor ve yönetim satın alma yoluyla büyümeye karar verirse, bunun bir nedeni vardır. Acımasız olun.
Akıllıca Kötü Bir Yatırımla Kırma başlıklı yazısında da belirtildiği gibi, John Persinos şu başparmak kuralına dikkat çekiyor: Artık sahip olduğunuz herhangi bir özsermaye değil, artık bir "satın almayı" düşünün. "aday satış için güçlü bir yarışmacı olmalı.
11. Ne zaman çıkılacağını bilin.
Belirtildiği gibi, bir hisse senedi satmanın iki nedeni var. Ya istediğin seviyeyi takdir etti, ya da ona sahip olmanın orijinal sebepleri artık yerinde değil. Silahlarınızı satarak ve satarak ticareti dışa vurun. Bu yüzden bir planın var. Eğer satamazsan, duygusal olarak ilişkiye girme şansın var.
[Duygularınızı 5 İşaretini Yatırımınızın Kontrolünü Aldığını Görmek İçin Tıklayın.]
Sattığınız zaman, vermeyin Stoka sahip olduğunuz sırada birikmiş olduğunuz tüm bu değerli bilgiler üzerinde. Şirketi analiz ederek oluşturduğunuz tüm bilgileri kapitalize edin. Son 15 yılda birden fazla hisse senedi sahibi oldum ve geçmişte sahip olduğunuz hisse senetlerinin bir listesini oluşturmak için ödediğini biliyorum. İşletmelerin gelişip iyileşmediğini ya da hisse fiyatının daha cazip hale gelip gelmediğini görmek için her hisse senedi için ayda en son haberlere ve hisse senedi fiyat hareketlerine göz atın. Her zaman bu eski kıvılcımı yeniden canlandırmaya hazır olun.
