2017 Mortgage Oranı Outlook: Trump Etkisi

Vergi indirimleri ve devlet harcamaları, daha büyük açıklara ve daha büyük borç yüküne yol açabilecek iki Trump teklifi. Halihazırda gördüğümüz istikrarlı istihdam ile eşleştirilen bu mali teşvik, daha yüksek mortgage oranlarına yol açabilecek daha güçlü bir ekonomik büyüme anlamına gelebilir.

“Oranlar hızla yükselecek olsaydı,” diyor ve ekliyor: “Muhtemelen enflasyonun beklenenden daha yüksek geldiğini gösteriyor ve bu muhtemelen Federal Rezerv'in kısa vadeli oranları daha da hızlı hareket ettirmek için hareket edeceği anlamına geliyor. Bu biraz daha hızlı ilerlemek için uzun vadeli oranları teşvik eder. ”

“Bu artışların bir kısmını telafi etmek için gelirler de artıyorsa bu iyi olabilir” diyor. “Ama bunun ideal bir senaryo olduğunu düşünmüyorum. İdeal bir senaryo, ılımlı ekonomik genişleme ve biraz daha yüksek oranlarda istikrarlı devam edecektir. ”

2. Devlet destekli girişimlerin özelleştirilmesi

Moody’in analitik baş ekonomisti Mark Zandi, Fannie Mae ve Freddie Mac gibi hükümet destekli girişimlerin hükümetin mülkiyetinden çıkarılması için reform yapma olasılığının seçim sonrası arttığını söylüyor. Böyle bir reformu% 50 şans veriyor. “Kongre yoluyla reform yapmak zor olacak” diyor. “Reform varsa, muhtemelen daha yüksek oranlarla sonuçlanacak.”

Kaliforniyalı Emlakçılar Birliği'ndeki bir ekonomist olan Jordan Levine, Fannie ve Freddie'nin özelleştirilmesinin şu anki oranların artacağını söylemenin güvenli olduğunu söylüyor çünkü şu anda hükümet mülkiyeti ile Sam Amca'nın mortgage tahvillerinin arkasında yer aldığı gizli garantinin maliyetini düşürüyor. özel sektör için sermaye.

Levine, “Fannie ve Freddie'yi özelleştirmenin] borçlanma maliyetini artıracağı konusunda çok iyi bir güven seviyesiyle söyleyebilirim çünkü bu havuzların özel sektör tarafından karşılanması riski artacak” diyor. Taşıdıkları ek risk için telafi edilmek istenecek. ”

3. Deregülasyon

Trump yönetimi, mali krizden bu yana norm olan sıkı borç verme standartlarını hafifletebilirdi. Bu, Büyük Durgunluğa yanıt olarak geçen bir yasa parçası olan Dodd-Frank ya da bunun tamamen ortadan kaldırılması gibi küçük değişiklikleri gerektirecektir.

Zandi, Dodd-Frank yasası tarafından yaratılan Tüketici Mali Koruma Bürosu'nun tamamen ortadan kalkacağını düşünüyor. Zandi'ye göre Dodd-Frank ile birlikte tamamen uzaklaşmak daha da olası değil. “Dodd-Frank'ı öldürmek, bankaların karşı karşıya olduğu daha yüksek sermaye standartlarından kurtulmak anlamına gelir.”

Zandi ve Levine gibi uzmanlar, deregülasyonun mortgage oranları üzerinde krediye erişimi olan kişi sayısından daha az etkilendiğini söylüyor.

4. Fed'deki Değişim

Federal Rezerv Koltuğu Janet Yellen’in dönemi Ocak 2018’de sona eriyor ve Trump’a yeni bir randevu alma fırsatı sunuyor. Ancak Zandi'ye göre, yeni bir Fed başkanı ipotek oranları için önemli değil.

“Çoğu borçlular için önemli olan 30 yıllık sabit oranlı ipoteğidir” diyor. “Bu uzun vadeli oranlara bağlı ve Fed bunun üzerinde daha az kontrol sahibi.”

Hale, Fed'in para politikası yapmaya yaklaşmanın en iyi yolunda bir fikir birliği olduğunu ve yeni bir başkanın ciddi bir değişikliğe yol açmasını beklemediğini söyledi. Hale, “[Yellen'in] vadesinin sonunda, Fed'in daha normal bir para politikasına doğru yol alması gerekiyor” diyor. “Yeni bir sandalye içeri girebilir ve bunu değiştirebilir, ancak bu pek olası değildir.”

Yükselen oranlar hakkında ne yapmalısınız?

Zandi “Daha yüksek oranlar insanların konut piyasasında düşündüklerinden daha fazla etkiye sahip olabilir” diyor. Son 30 yıl içinde, insanlar bir ev satın aldıklarında, ev satışlarını artırmaya yardımcı olan mevcut ipoteğinden daha düşük bir ipotek alabilirler.

“İleriye doğru, tersi olacak” diyor. “İpotek oranları mevcut ipoteğe göre satın almak istedikleri evlerde daha yüksek olacak. Bu onların satın alma ve satmalarını daha az çekici hale getirecek. Muhtemelen konut faaliyetinin olduğundan daha az canlı olacağı anlamına geliyor ”diyor Zandi.

Kaliforniya Emlakçılar Birliği'nden Levine, bir ev satın alma konusunda ciddiyetle düşünenlerin, mümkünse daha sonra bir hamle yapmayı düşünmelerini önerir.

Levine, “Piyasaya girmeyi düşünüyorsanız, daha yükseğe çıkmadan önce oranları kilitlemek için iyi bir zaman” diyor. “Bundan 12 ay sonra satış yapmayı düşünüyorsanız, yeni evinizde düşük bir fiyata kilitlenebilmeniz için biraz erken gitmeyi düşünebilirsiniz.”

Yeniden finansman konusunda çitle uğraşıyorsanız, daha hızlı karar vermek zarar vermez. Değişken faizli bir ipoteğe sahipseniz, yeniden finansmanı sabit oranlı bir krediye dönüştürün. Bir sonraki senenin artışını finansal olarak idare edemediğiniz sürece, ARM'inizin daha yüksek olmasını istemiyorsunuz.

Eğer sabit oranlı bir konut kredisi krediniz varsa, sabit bir oranla konut rehni kredisine yeniden finansman yapmayı düşünün.

Ve bir ev satın almak ve bunu karşılayabilmeniz için Zandi, iyi bir kredi puanına sahip olmanızı, mevcut borçlarınızı iyi yönetmenizi ve peşinat için yeterli paranız olmasını sağlamanızı önerir. Bu faktörlerin, oranların nereye gittiğine bakılmaksızın, ipoteğe başvurmanın ve makul oranda iyi bir oran elde etmenin anahtarı olduğunu söylüyor. Zandi, “Bu sizin kontrolünüzde ne var, odaklanmanız gereken şey budur” diyor. Investmentmatome'den daha fazlası Konut rehni kredilerinin artıları ve eksileri İpotek nasıl tazmin edilir? İpotek oranlarını karşılaştırın

Michael Burge, kişisel finans sitesi olan Investmentmatome'de çalışan bir yazardır. Email: [email protected].